Tasso Prime degli Stati Uniti oggi dopo il taglio della Fed del 10 dicembre 2025: 6,75% diventa il nuovo riferimento

Data: 10 dicembre 2025

La Federal Reserve ha appena effettuato il suo terzo taglio dei tassi d’interesse del 2025 e le banche statunitensi si stanno già muovendo per aggiornare il tasso prime, il principale parametro di riferimento che influenza tutto, dalle carte di credito alle linee di credito garantite da immobili.

Ecco cosa è cambiato oggi, dove si trova ora il tasso prime USA e cosa dicono le ultime previsioni e analisi degli esperti su dove potrebbe andare in futuro.

La Fed taglia ancora i tassi – e stabilisce un nuovo tasso prime

Nella riunione del 10 dicembre 2025, la Federal Reserve ha abbassato il range obiettivo per il tasso dei federal funds di 0,25 punti percentuali portandolo a 3,50%–3,75%. È stata una decisione divisa, con il Federal Open Market Committee (FOMC) che ha votato 9–3, inclusi dissidenti che volevano nessun taglio o una riduzione maggiore. ^[1]

Nella sua dichiarazione, la Fed ha affermato:

L’attività economica sta crescendo a un ritmo moderato
La crescita dell’occupazione è rallentata e la disoccupazione è leggermente aumentata
L’inflazione è aumentata rispetto all’inizio dell’anno e “rimane ancora piuttosto elevata” ^[2]

Questa mossa segna il terzo taglio consecutivo dei tassi dopo le riduzioni di settembre e ottobre, per un ciclo di allentamento sostanziale iniziato alla fine del 2024. ^[3]

Poiché il tasso prime è tipicamente circa tre punti percentuali sopra il tasso dei federal funds, un tasso Fed più basso implica quasi automaticamente un prime più basso. ^[4]

Con il limite superiore del range dei federal funds ora al 3,75%, il livello “da manuale” del tasso prime è:

3,75% (limite superiore del range dei federal funds) + 3,00 punti percentuali ≈ 6,75%

Ed è esattamente ciò che stiamo vedendo ora.

Tasso prime oggi: 6,75% diventa il nuovo parametro di riferimento USA

Un ampiamente seguito tracker del Wall Street Journal (WSJ) U.S. prime rate riporta che, a seguito della decisione odierna della Fed, il tasso prime attuale negli Stati Uniti è ora al 6,75%, in calo rispetto al 7,00% precedente. Il sito osserva che dopo che la Fed ha votato per abbassare il tasso dei fondi al 3,50%–3,75%, “il tasso prime degli Stati Uniti è ora al 6,75%.” ^[5]

Questo cambiamento riflette il funzionamento del prime WSJ: quando una supermaggioranza delle maggiori banche statunitensi adatta i propri tassi prime pubblicati a un nuovo livello, il Journal pubblica quel numero come “U.S. prime rate” ufficiale. ^[6]

Cosa applicavano le grandi banche prima di oggi

Prima di quest’ultima mossa:

JPMorgan Chase, Bank of America, Wells Fargo e Citibank avevano tutti il loro tasso prime fissato al 7,00%, dopo averlo ridotto dal 7,25% a settembre e dal 7,50% alla fine del 2024. ^[7]
I dati della Federal Reserve (H.15) mostravano allo stesso modo il tasso prime sui prestiti bancari al 7,00% al 30 ottobre 2025. ^[8]

A seguito dei precedenti tagli della Fed, le principali banche di solito si sono mosse nel giro di poche ore o di un giorno per adeguarsi al nuovo benchmark. Ad esempio, dopo il taglio della Fed del 17 settembre, JPMorgan, Citigroup, Wells Fargo e Bank of America hanno abbassato i loro tassi prime dal 7,50% al 7,25% quasi immediatamente. ^[9]

Primi a muoversi: le banche regionali tagliano al 6,75%

Oggi, stiamo già vedendo i primi annunci pubblici di tagli del tasso prime al nuovo livello:

Fifth Third Bank ha dichiarato che sta riducendo il suo tasso prime al 6,75%, con effetto immediato, in calo dal 7,00%. ^[10]
KeyCorp ha annunciato anch’essa che abbasserà il suo tasso prime al 6,75% dal 7,00%, con effetto dall’11 dicembre 2025. ^[11]

Insieme all’aggiornamento del benchmark WSJ al 6,75%, questi movimenti indicano fortemente che 6,75% è ora il tasso prime operativo negli Stati Uniti, e le grandi banche nazionali probabilmente stanno adeguando i propri tassi, anche se alcune pagine web ufficiali mostrano ancora il 7,00% in questo preciso momento.

In sintesi per “prime rate oggi” (10 dicembre 2025):
Il tasso prime statunitense di riferimento è ora al 6,75%, e le principali banche stanno iniziando a proporre prestiti a questo livello, in calo rispetto al 7,00%.

Come il nuovo prime rate ti riguarda: carte di credito, HELOC e prestiti

Carte di credito: Sollievo, ma non un miracolo

La maggior parte delle carte di credito a tasso variabile sono calcolate come prime + un margine, quindi quando il prime scende, i TAEG delle carte generalmente diminuiscono dello stesso 0,25 punti percentuali—anche se spesso con un ritardo di uno o due cicli di fatturazione. ^[12]

Una recente analisi di Reuters osserva che anche dopo i movimenti di oggi, i TAEG medi sulle nuove offerte di carte di credito sono circa al 23,96%, in leggero calo rispetto al picco dell’anno scorso ma ancora molto alti. ^[13]

Poiché gli americani hanno saldi elevati, anche una piccola variazione si fa sentire: l’articolo stima che l’ultimo taglio di 0,25 punti potrebbe far risparmiare alle famiglie circa 1,9 miliardi di dollari di interessi nei prossimi 12 mesi, supponendo che le banche trasferiscano l’intera riduzione. ^[14]

Cosa significa per te:

Aspettati un piccolo calo del tuo TAEG variabile, probabilmente visibile nell’estratto conto entro uno o due cicli.
Il risparmio è reale ma modesto; gli esperti citati da Reuters sottolineano di usare qualsiasi sollievo sui tassi per rimborsare più velocemente i saldi, non per accumulare nuovo debito. ^[15]

HELOC e altri prestiti indicizzati al prime: L’impatto più rapido

Se hai una linea di credito su valore immobiliare (HELOC) o una linea di credito per piccole imprese collegata direttamente al prime rate, è qui che la mossa della Fed si fa sentire più chiaramente.

Molti HELOC sono calcolati con formule come “prime + 1%” o “prime + 2%.”

diminuzione di 0,25 punti dovrebbe trasferirsi quasi interamente

uno o due periodi di fatturazione

^[16]

Su un saldo HELOC di $50.000, una riduzione di un quarto di punto potrebbe ridurre i costi degli interessi di circa $125 all’anno, prima delle tasse, supponendo che il saldo rimanga più o meno lo stesso.

Le piccole imprese con linee di credito rotative legate al prime vedranno risparmi proporzionali simili.

Mutui: Collegati alla Fed, ma indirettamente

I mutui a tasso fisso non si muovono di pari passo né con la Fed né con il tasso prime. Invece, sono più sensibili ai rendimenti dei Treasury a lungo termine e alla visione più ampia del mercato su inflazione e crescita.

Le recenti notizie sottolineano che:

I tassi dei mutui a 30 anni sono rimasti intorno alla fascia bassa del 6%, circa 6,19%–6,30%, con i tassi di rifinanziamento vicini al 6,5%. ^[17]
I tagli della Fed possono spingere questi rendimenti più in basso nel tempo, soprattutto se i mercati consolidano aspettative di crescita più lenta e ulteriori allentamenti, ma l’effetto è graduale piuttosto che immediato. ^[18]

Gli esperti citati da Reuters e da altre fonti si dicono cautamente ottimisti che i tassi dei mutui a 30 anni possano scendere sotto il 6% a un certo punto nel 2026, il che probabilmente innescherebbe un’altra ondata di rifinanziamenti. ^[19]

I mutui a tasso variabile (ARM) che sono esplicitamente indicizzati al prime (o a tassi a più breve termine come il SOFR) risponderanno in modo più diretto, anche se di solito alle date di reset programmate.

Risparmiatori: Prime più basso, rendimenti più bassi

Non sono tutte buone notizie. Tassi di politica monetaria più bassi e un tasso prime più basso tendono anche a spingere verso il basso i rendimenti dei depositi nel tempo.

Reuters osserva che: ^[20]

Mentre i conti di risparmio ad alto rendimento più competitivi offrono il 4% o più—ma questi tassi di punta sono già scesi dai massimi del 2023–2024.

Man mano che il ciclo di taglio dei tassi continua, le banche hanno meno incentivi a pagare di più per i depositi, il che significa che i risparmiatori potrebbero vedere APY che si riducono gradualmente a meno che non cerchino attivamente alternative o blocchino i tassi tramite prodotti a più lungo termine come i certificati di deposito (CD).

Cosa ha segnalato la Fed sui tassi futuri – e cosa implica per il prime

La previsione della Fed: Solo un altro taglio nel 2026

Insieme alla decisione odierna, la Fed ha pubblicato un aggiornamento del Summary of Economic Projections (“dot plot”). I resoconti dei media che riassumono le proiezioni sottolineano che:

I responsabili politici prevedono ancora solo un ulteriore taglio di un quarto di punto nel 2026 come loro previsione mediana. Federal Reserve+3Bloomberg+3Reuters+3
Prevedono anche un ulteriore taglio nel 2027, con il tasso dei federal funds a lungo termine che si aggira intorno al 3%. Reuters+1

In altre parole, lo scenario di base ufficiale della Fed non è un rapido ritorno ai tassi ultra-bassi degli anni 2010, ma piuttosto una graduale discesa verso un intervallo “neutrale”.

Dato che il prime di solito si trova circa 3 punti percentuali sopra il tasso dei federal funds, un tasso dei federal funds che si stabilizza vicino al 3% suggerirebbe un tasso prime a lungo termine intorno al 6%—non molto più basso dell’attuale 6,75%. Investopedia+2Bankrate+2

Previsioni indipendenti: il prime potrebbe scendere verso la metà del 5%

I previsori privati sono leggermente più accomodanti rispetto alla Fed:

Il Financial Forecast Center prevede che il tasso prime WSJ sarà in media circa 6,83% a dicembre 2025, poi 6,72% a gennaio 2026, prima di scendere verso circa il 5,0% a metà 2026 man mano che i tagli aggiuntivi avranno effetto. forecasts.org
Trading Economics prevede che il tasso medio primesi attesterà intorno al 6,50% nel 2026 e al 6,25% nel 2027, suggerendo un percorso di allentamento lento ma costante. ^[21]
Gli economisti di ING vedono spazio per altri due tagli della Fed nel 2026 oltre a quanto attualmente segnalato dalla Fed, sostenendo che il raffreddamento dell’inflazione e un mercato del lavoro più debole giustificheranno un allentamento maggiore rispetto a quanto mostrato dal dot plot ufficiale. ^[22]

Se queste previsioni più accomodanti si rivelassero corrette, il tasso prime potrebbe plausibilmente scendere nell’area del 5% medio nei prossimi 18–24 mesi, anche se ciò è tutt’altro che garantito e dipende fortemente da inflazione, crescita e politica.

Perché la Fed procede con cautela

Diversi fattori spiegano perché la Fed sta allentando ma senza accelerare troppo:

La crescita sta rallentando, ma non crollando. La Fed descrive l’attività economica come in espansione a un ritmo “moderato”, con un certo raffreddamento nella crescita dei posti di lavoro ma senza una vera recessione. ^[23]
L’inflazione è ancora sopra l’obiettivo del 2%, anche se si è ritirata dai picchi post-pandemici. ^[24]
C’è dissenso crescente all’interno della Fed. ING osserva che due funzionari avrebbero preferito nessun taglio oggi, mentre un altro ha sostenuto una mossa più ampia di 50 punti base, illustrando la divisione su quanto debba essere aggressivo l’allentamento. ^[25]

Questa tensione spiega perché i mercati stanno scommettendo su più tagli di quelli pubblicamente previsti dalla Fed, e perché le previsioni sul tasso prime variano ampiamente.

Cosa possono fare ora consumatori e piccole imprese

Sebbene nessun articolo possa sostituire un consiglio personalizzato, la decisione odierna della Fed e il nuovo tasso prime al 6,75% suggeriscono alcuni passi pratici che molte persone possono considerare:

Controlla l’indice di riferimento dei tuoi prestiti.
- Se il tuo TAN della carta di credito o la linea di credito garantita da ipoteca (HELOC) sono esplicitamente legati al prime, dovresti vedere una riduzione di 0,25 punti quando le banche adotteranno il nuovo tasso del 6,75%.
- Controlla i tuoi prossimi uno o due estratti conto per confermare che il nuovo tasso sia stato applicato.
Usa il taglio dei tassi per accelerare il rimborso dei debiti.
Con i tassi medi delle carte ancora vicini al 24%, gli esperti citati da Reuters sottolineano che anche piccoli risparmi dovrebbero essere utilizzati per estinguere più velocemente i saldi ad alto costo, non per giustificare ulteriori spese. ^[26]
Cerca attivamente tassi migliori.
- Dal lato dei prestiti, confronta prestiti personali o offerte di trasferimento saldo che potrebbero essere migliori rispetto al tasso attuale della tua carta o linea di credito.
- Dal lato del risparmio, non accontentarti di rendimenti inferiori all’1% quando banche affidabili offrono ancora diversi punti percentuali in più su conti di risparmio ad alto rendimento o CD. ^[27]
Pianifica – ma non fare troppo affidamento – su futuri tagli.
Le previsioni suggeriscono che il tasso prime potrebbe scendere nel 2026, ma le stesse proiezioni della Fed sono caute e il comitato è diviso. È rischioso contrarre nuovi debiti presumendo che denaro molto più economico sia garantito tra uno o due anni. ^[28]
Se possiedi un’azienda, rivedi i modelli di prezzo e di flusso di cassa.
Una minore spesa per interessi su linee di credito a tasso variabile può migliorare marginalmente i margini; allo stesso tempo, una crescita economica più debole potrebbe mettere sotto pressione i ricavi. Molti CFO usano giornate come questa della Fed per rieseguire scenari e stress-testare i loro piani 2026–2027.

Il punto chiave: Un tasso prime più basso, ma non un ritorno al “denaro gratis”

La mossa di oggi porta il tasso prime al 6,75%, offrendo un modesto sollievo ai debitori con debiti indicizzati al prime e avvicinando un po’ di più l’ambiente dei tassi d’interesse alla normalità dopo anni di volatilità.

Ma l’era dei tassi quasi a zero resta saldamente alle spalle. Le stesse previsioni della Fed, unite a quelle esterne, indicano un mondo in cui:

Il tasso dei fondi federali si aggira intorno al 3% nel lungo periodo
Il tasso prime probabilmente si stabilizzerà nella fascia 6%–6,25%, con la possibilità—ma non la certezza—di scendere verso la metà del 5% se l’economia rallenta più di quanto la Fed si aspetti. ^[29]

Per ora, la conclusione più pratica è semplice:

Il prime è appena sceso dal 7,00% al 6,75%.
Se i tuoi tassi sono indicizzati al prime, i tuoi costi di finanziamento stanno scendendo—anche se di poco—ma se questo aiuterà le tue finanze dipenderà da come utilizzerai i risparmi.