TS2 TECH • TÄGLICHES MODELL-PORTFOLIO
Aktien, die heute gekauft werden sollten
Hier sind fünf in den USA gelistete Aktien, die am Freitag, den 7. August, im Fokus stehen, geordnet nach dem Schlusskurs am Donnerstag und den neuesten Nachbörsen-Updates. Das Modell priorisiert Unternehmen mit angehobenen Prognosen, starker Cash-Conversion und attraktiven Bewertungen, während erhebliche Ergebnisenttäuschungen negativ gewichtet werden.
Selektiv • auf Arbeitsmarktdaten warten, kontrollierte Reset-Käufe
7.709,96 • -0,18%
26.348,35 • -0,06%
53.885,10 • -0,85%
4,67%
$82,49 • +3,83%
+88.000 • Arbeitslosenquote 4,2%
Am Donnerstag gab es moderate Verluste, mit mehr Verlierern als Gewinnern und einem Rückgang des Russell 2000 um 0,6 %. Die Daten zu den Juli-Arbeitsplätzen werden um 08:30 ET erwartet. Mit steigenden Öl- und Anleiherenditen könnten die ersten Marktreaktionen aufschlussreicher sein als die Eröffnungszahlen.
24 % Gewichtung
Constellation Energy
NASDAQ: CEG
95 / 100
Die Aktien von Constellation stiegen nach dem Gewinnanstieg kurzzeitig über $277, bevor sie auf $261,10 zurückgingen. Die entstandene Kurslücke bietet einen attraktiveren Einstiegszeitpunkt, da das Unternehmen seinen Jahresausblick angehoben hat. Neue langfristige Atomstromverträge erhöhen die Ergebnistransparenz. Die erfolgreiche Integration von Calpine bleibt wichtig.
Die Aktien schlossen bei $261,10, ein Minus von 1,52 %. Die Aktie hat ein Konsensrating ‚Kaufen‘ mit einem durchschnittlichen Kursziel von $351,24. Die Analystenziele reichen von $296 bis $441, was ein potenzielles Aufwärtspotenzial von 34,5 % impliziert.
Das bereinigte operative EPS lag bei $2,55 und übertraf den Konsens von $2,28. Der Umsatz betrug insgesamt $7,50 Milliarden. Das Unternehmen hat seine Prognose für 2026 auf $11,50–$12,50 angehoben. Außerdem wurde der Verkauf von Brazos Valley für $860 Millionen bekanntgegeben.
Zur Mitte der Prognosespanne beträgt das Kurs-Gewinn-Verhältnis 21,8×. Das Unternehmen hat 920 MW an neuen Atomstromverträgen mit Laufzeiten von 15 bis 20 Jahren gesichert, wobei der Großteil der Stromproduktion bis 2050 oder darüber hinaus vertraglich gebunden ist.
Erste Tranche bei $255–$265 eröffnen, Position bei $242–$249 ausbauen, Käufe über $272 vermeiden.
Wichtige Beobachtungspunkte sind der Fortschritt bei der Calpine-Integration, der Neustart-Zeitplan für Crane, Margenentwicklung bei Verträgen und die Verfügbarkeit des Atomkraftwerks im Herbst.
regulatorische Eingriffe können die höhere Gewinnspanne überwiegen.
22 % Gewichtung
AerCap
NYSE: AER
93 / 100
AerCap wird mit dem niedrigsten Ergebnis-Multiple unter den großen Wettbewerbern gehandelt. Das Management hat die Prognose angehoben, ohne zusätzliche Gewinne aus Verkäufen im zweiten Halbjahr einzubeziehen, und Aktien im Wert von $691 Millionen zurückgekauft. Anhaltende Flugzeugknappheit stützt weiterhin die Leasingraten und die Vermögenswerte.
Die Aktien schlossen bei $155,24, ein Plus von 0,09 %. Analysten bewerten die Aktie mit ‚Stark Kaufen‘, bei einem durchschnittlichen Kursziel von $179,30 und Schätzungen zwischen $165 und $190, was ein potenzielles Aufwärtspotenzial von 15,5 % nahelegt.
Umsatz und sonstige Erträge stiegen um 15 % auf $2,17 Milliarden. Der bereinigte Nettogewinn betrug $811 Millionen, das bereinigte Ergebnis je Aktie lag bei $5,14. Der operative Cashflow betrug $1,5 Milliarden.
Für 2026 prognostiziert das Unternehmen einen bereinigten Gewinn je Aktie von ca. $16,80, was einem Ergebnis-Multiple von 9,2× entspricht. Der Buchwert liegt bei $119,21 je Aktie, mit einem bereinigten Verschuldungsgrad von 2,05.
Kaufen Sie die erste Tranche zwischen $151 und $157, erweitern Sie bei $143 bis $148 und vermeiden Sie Käufe über $161.
Leasingrenditen, Kreditqualität der Fluggesellschaften, Margen beim Verkauf von Flugzeugen und laufende Aktienrückkäufe zu Preisen unter dem geschätzten inneren Wert des Modells.
20 % Gewichtung
Walt Disney
NYSE: DIS
91 / 100
Disneys Erholung zeigt sich nun über Parks, Streaming, Merchandising und freien Cashflow hinweg. Die Aktien stiegen nach den Ergebnissen, doch die Aktie wird weiterhin mit dem 15,3-Fachen des diesjährigen Konsens-Gewinns je Aktie gehandelt. Ein Aktienrückkauf im Volumen von 9 Mrd. $ bietet zusätzliche Unterstützung, während das Management auf schwächere Sportgewinne reagiert.
Die Aktie schloss bei $104,68, ein Plus von 2,82 %. Analysten vergeben eine Konsens-Empfehlung auf Kaufen mit einem durchschnittlichen Kursziel von $127,00, Bandbreite $88 bis $144. Das impliziert ein theoretisches Aufwärtspotenzial von 21,3 %.
Der Umsatz erreichte $25,25 Milliarden, ein Plus von 7 %. Das bereinigte EPS stieg um 28 % auf $2,06. Das Segment-Betriebsergebnis kletterte um 21 % auf $5,56 Milliarden, während der freie Cashflow um 63 % auf $3,07 Milliarden zulegte.
Das bereinigte EPS für das Geschäftsjahr 2026 soll – inklusive der zusätzlichen 53. Woche – um etwa 16 % wachsen. Das Unternehmen hat einen Aktienrückkauf in Höhe von 9 Mrd. $ angekündigt. Für 2027 wird ein zweistelliges Wachstum beim bereinigten EPS erwartet. Die Aktie wird mit dem 15,3-Fachen des Konsens-EPS für das Geschäftsjahr 2026 gehandelt.
Erstkauf bei $102–$106; Aufstockung bei $97–$100 in Erwägung ziehen; Käufe über $108 vermeiden.
Wichtige Themen sind Margen im Streaming, Besucherzahlen in US-Parks, Kosten für Sportrechte, Prognose für das vierte Quartal sowie das Tempo der Aktienrückkäufe.
18 % Gewichtung
AIG
NYSE: AIG
89 / 100
AIG hat seine operative Performance verbessert, ohne dass Anleger große Kurschancen verfolgen müssen. Prämien, Zeichnungsgewinne und Kapitalrückflüsse sind gestiegen. Die Aktie notiert nahe am Buchwert und etwa zum 10-Fachen des Konsensgewinns, aber das Aufwärtspotenzial bleibt moderat.
Die Aktie schloss bei $79,97, ein Minus von 0,18 %. Im nachbörslichen Handel stieg sie um 1,6 %. Analysten schwanken zwischen Halten und Kaufen mit einem durchschnittlichen Kursziel von $88,75, Bandbreite $80 bis $102 – das entspricht einem theoretischen Aufwärtspotenzial von 11,0 %.
General Insurance meldete abgezeichnete Nettoprämien von $7,52 Milliarden, plus 9 %. Das Zeichnungsergebnis stieg um 10 % auf $686 Millionen. Das bereinigte EPS lag mit $2,00 über dem Konsens von $1,92. Die Combined Ratio für das Schadenjahr lag bei 88,1 %.
Das Konsens-EPS für 2026 beträgt $7,99, die Aktie wird mit dem 10-Fachen der erwarteten Gewinne und einem Buchwert von $77,39 je Aktie gehandelt. Das Unternehmen gab $904 Millionen in Form von Rückkäufen und Dividenden an die Aktionäre zurück.
Kaufen Sie die erste Tranche zwischen $78 und $81, aufstocken bei $74 bis $76, aber keine Käufe über $83.
Das Freitagsgespräch um 8:30 Uhr ET behandelt Preise für gewerbliche Vertragsverlängerungen, Reserveentwicklung, Katastrophenrisiken und den Zeitpunkt der nächsten Rückkauf-Mitteilung.
16% Gewichtung
Cheniere Energy
NYSE: LNG
87 / 100
Cheniere hat seine EBITDA- und ausschüttungsfähige Cashflow-Prognose nach neuer Produktion in Corpus Christi erhöht. Langfristige Verträge und Aktienrückkäufe stärken die Perspektive zusätzlich. Nach dem Anstieg von 4,2 % am Donnerstag bietet die Aktie nun eine Einstiegsgelegenheit bei Rücksetzern statt eines Ausbruchs.
Schloss bei $265,77, plus 4,21 %. Analysten bewerten die Aktie als Starker Kauf mit einem durchschnittlichen Kursziel von $304,45 und Schätzungen zwischen $255 und $340, was ein mögliches Aufwärtspotenzial von 14,6 % bedeutet.
Der Umsatz stieg um 24 % auf $5,73 Milliarden, das bereinigte EBITDA um 27 % auf $1,80 Milliarden. Der ausschüttungsfähige Cashflow betrug $1,2 Milliarden und das Unternehmen lieferte 184 Frachtladungen aus, ein Plus von 19 %.
Für 2026 prognostiziert das Unternehmen ein EBITDA zwischen $7,90 Milliarden und $8,40 Milliarden und einen DCF von $5,30 Milliarden bis $5,80 Milliarden, mit einer Produktion von geschätzt 53 bis 54 MTPA. Die Marktkapitalisierung liegt beim 10,1-Fachen des DCF-Mittelpunkts.
Anfängliche Kaufspanne: $258–$267; weitere Zukäufe zwischen $245–$252 erwägen; Käufe über $272 vermeiden.
Corpus Christi Train 7 wird 2027 seine erste LNG-Ladung liefern, mit Updates zu Vertragsmargen, Routen, Wartungsplan und laufenden Aktienrückkäufen.
| Ticker | Kurs | Prognose | Bewertung | Durchschnittsziel | Potenzial | Einstieg |
|---|---|---|---|---|---|---|
| CEG | $261,10 | 2026 Prognose-Mittelwert $12,00 | 21,8× Prognose-Gewinn je Aktie | $351,24 | +34,5 % | $255–$265 |
| AER | $155,24 | 2026 Prognose $16,80 | 9,2× Prognose-Gewinn je Aktie | $179,30 | +15,5 % | $151–$157 |
| DIS | $104,68 | Konsens für GJ2026 $6,85 | 15,3× erwarteter Gewinn je Aktie | $127,00 | +21,3 % | $102–$106 |
| AIG | $79,97 | 2026 Konsens $7,99 | 10,0× erwarteter Gewinn je Aktie | $88,75 | +11,0 % | $78–$81 |
| LNG | $265,77 | 2026 DCF-Mittelwert $5,55 Mrd. | 10,1× Marktkapitalisierung / DCF | $304,45 | +14,6 % | $258–$267 |
AIG hat die Ergebnisse nach Börsenschluss am Donnerstag veröffentlicht, daher zeigt die Tabelle den Schlusskurs der regulären Sitzung. Kursziele für Constellation und Cheniere könnten nach den neuesten Berichten aktualisiert werden. Cheniere’s GAAP-Gewinn je Aktie wird durch Derivateanpassungen beeinflusst, daher wird in der Tabelle der ausschüttungsfähige Cashflow verwendet. Kursziele spiegeln Analystenschätzungen wider und sind keine garantierten Renditen.
24%
22%
20%
18%
16%
Ergebnis- und Prognoseanpassungen
Cashflow und Bilanz
Bewertung versus Prognosen
Die Einstiegsqualität bleibt nach der Bewegung konstant.
Kurzfristiges Ereignisrisiko
Warten Sie den Payroll-Report um 08:30 ET ab, dann in drei Tranchen einsteigen.
Limit-Orders verwenden. Steigt die 10-jährige Rendite über 4,75 % oder fällt der S&P 500 zum Börsenstart um mehr als 1 %, verschieben Sie die erste Tranche auf nach der ersten Handelsstunde. Das AIG-Call beginnt um 08:30 ET. Halten Sie LNG unter dem Modellgewicht, es sei denn, der Kurs bewegt sich in die angegebene Spanne.
NYSE: NET
HERVORRAGENDES QUARTAL, NICHT NACHJAGEN
Der Umsatz stieg um 36 % auf $696,1 Millionen, was eine Anhebung der Jahresprognose zur Folge hatte. Die Aktie sprang nachbörslich um mehr als 15 %, womit das Unternehmen mit über dem 260-Fachen des neuen EPS-Mittelpunkts ($1,25 bis $1,26) bewertet wird.
NYSE: CACI
ERGEBNISSE STARK, EINSTIEG VORBEI
Die Aktien schlossen bei 628,79 $, ein Anstieg von 21,4 %, nachdem das Unternehmen die Prognosen für den Cashflow und die Prognosen für das Geschäftsjahr 2027 übertroffen hatte. Die Aktie liegt jetzt etwa 4 % unter dem aktuellen Analystenziel von 653,50 $, vorausgehend vor den anstehenden Schätzungsanpassungen.
NYSE: MSI
QUALITÄT, AUF EIN RESET WARTEN
Die Aktien stiegen um 8,2 % auf 474,07 $, nachdem das Management seinen Ausblick angehoben hatte. Der Schlusskurs spiegelt das 26,8-fache des Mittelwerts der aktualisierten EPS-Prognose wider und verringert damit die am Freitag gesehene Sicherheitsmarge.
6,4 / 10
Die Bewertungen bleiben moderat erhöht. Die Liste meidet die größten Gewinnlücken, aber Gehaltsabrechnungen, Hochzinsanleihen und Ölpreise könnten die Bewertungen schnell verändern. AerCap und AIG verkürzen die Laufzeit, während CEG und LNG Engagement in Energie und Geopolitik bringen.
Die Indexrückgänge am Donnerstag waren moderat, aber die Marktbreite hat sich verringert. Die 10-jährige Rendite stieg auf 4,67 % und Brent-Öl kletterte über 82 $, was die finanziellen Rahmenbedingungen verschärft. Der bevorstehende Arbeitsmarktbericht könnte die Erwartungen an die Entwicklung der US-Notenbank neu justieren und die Aktienbewertungen vor Börsenöffnung beeinflussen.