TS2 TECH • DZIENNY PORTFEL WZORCOWY
Akcje do kupienia dziś
Oto pięć akcji notowanych w USA, na które warto zwrócić uwagę w czwartek, 6 sierpnia, przed otwarciem giełdy. Model wyróżnia ostatnie wyniki finansowe, silny wolny przepływ gotówki i rozsądne wyceny. Obniża oceny, jeśli kursy akcji już wzrosły po publikacji wyników, pozostawiając niewielkie pole na rozczarowanie.
Selektywny • preferuj przepływ gotówki zamiast zatłoczonego momentum
7 723,55 • -0,17%
26 363,44 • -0,83%
54 349,12 • +0,49%
4,63%
S&P +0,2% • Nasdaq -0,3%
Wnioski o zasiłek i produktywność • 08:30 ET
Pieniądze odpływają z mocno faworyzowanych akcji technologicznych, co wspiera lepsze wyniki Dow. Rentowności obligacji pozostają wysokie, ceny ropy utrzymują się w okolicach połowy 70 USD, a piątkowy raport o zatrudnieniu to kolejny kluczowy punkt na rynku. Dyscyplina we wczesnym handlu okazuje się ważniejsza niż pogoń za nagłówkami.
24% udziału
CACI International
NYSE: CACI
95 / 100
CACI rozpoczyna nowy rok fiskalny, raportując dwucyfrowy wzrost, poprawę marż i cel wolnego przepływu gotówki przekraczający 900 mln USD. Skromny wzrost przed otwarciem kontrastuje z podwyższoną prognozą, oferując bardziej atrakcyjny punkt wejścia niż wielu ostatnich zwycięzców sezonu wyników.
Akcje zamknęły się w środę na poziomie 518,03 USD i wzrosły do 523,80 USD na przed otwarciem. Analitycy podtrzymują konsensus Kupuj, ze średnim celem 644 USD i prognozami od 510 do 800 USD, co sugeruje potencjalny wzrost o 22,9%.
Przychody za rok fiskalny 2026 wyniosły 9,57 mld USD, wzrost o 10,9%. Skorygowany EPS wzrósł o 12,7% do 29,83 USD. EBITDA wyniosła 1,17 mld USD, zamówienia 10,2 mld USD. Wolny przepływ gotówki w czwartym kwartale wzrósł o 67,4% do 232,9 mln USD.
Na rok fiskalny 2027 spółka prognozuje przychody między 10,65 mld USD a 10,85 mld USD, skorygowany EPS w zakresie od 32,96 USD do 33,86 USD. Wolny przepływ gotówki ma wynieść co najmniej 900 mln USD. Środkowa wartość prognozy wycenia akcje na 15,7-krotność zysków według ceny przed otwarciem.
Początkowy zakres zakupu: 510–524 USD. Rozważ dodanie między 488 a 500 USD. Unikaj zakupu powyżej 535 USD.
Telekonferencja o 08:00 ET obejmie zagadnienia dotyczące terminów federalnych zamówień, integracji ARKA oraz czy konwersja gotówki w FY2027 uzasadnia podwyższone prognozy zysków.
22% udziału
Walt Disney
NYSE: DIS
92 / 100
Zyski Disneya rosną teraz nie tylko dzięki streamingowi. Dział Entertainment and Experiences odnotował wzrost dochodu operacyjnego, przepływ wolnej gotówki wystrzelił, a zarząd utrzymał solidny program skupu akcji. Akcje nadal wyceniane są na ok. 15-krotność prognozowanego zysku na ten rok.
Akcje zamknęły się w środę na poziomie 101,76 USD i były notowane po 102,30 USD przed otwarciem. Analitycy oceniają akcje jako Kupuj, ze średnim celem 126,93 USD, prognozami od 88 do 144 USD, co sugeruje potencjalny wzrost o 24,1%.
Przychody wzrosły o 7% do 25,25 mld USD; skorygowany EPS wzrósł o 28% do 2,06 USD. Dochód operacyjny segmentu wzrósł o 21% do 5,56 mld USD, a wolny przepływ gotówki skoczył o 63% do 3,07 mld USD.
Skorygowany EPS ma wzrosnąć o około 16% w roku fiskalnym 2026, przy skupie akcji własnych na co najmniej 9 miliardów dolarów. Na rok fiskalny 2027 oczekuje się, że skorygowany EPS utrzyma dwucyfrowy wzrost. Akcje są notowane przy 15,0-krotności konsensusu EPS na rok 2026.
Pierwsza transza: 99–103 USD. Dokup przy 94–97 USD. Unikaj kupowania powyżej 106 USD.
Kluczowe czynniki to popyt na krajowe parki, koszty praw sportowych, marże zysków ze streamingu oraz terminowa realizacja skupu akcji przed zakończeniem roku fiskalnego.
Waga 20%
AerCap
NYSE: AER
91 / 100
AerCap jest wyceniany na niskim jednocyfrowym mnożniku zysku, wspieranym przez solidny przepływ gotówki, zyski ze sprzedaży aktywów oraz trwający skup akcji. Aktualna prognoza nie uwzględnia potencjalnych zysków ze sprzedaży aktywów w drugiej połowie roku, co pozostawia dodatkowy potencjał wzrostu nawet przy niezmienionym mnożniku wyceny.
Akcje zamknęły się w środę na poziomie 155,13 USD i wzrosły do 155,97 USD po godzinach. Konsensus to Overweight, średni cel cenowy to 179,30 USD, a zakres od 165 do 190 USD, co sugeruje potencjał wzrostu o 15,0%.
Skorygowany zysk netto wyniósł 811 mln USD, czyli 5,14 USD na akcję. Przepływy operacyjne osiągnęły 1,5 mld USD, a sprzedaż aktywów 1,4 mld USD. Spółka odkupiła akcje za 691 mln USD w tym kwartale.
Prognoza skorygowanego zysku na akcję na 2026 rok wynosi około 16,80 USD, skorygowany zwrot z kapitału własnego 18%, a skorygowany wskaźnik zadłużenia do kapitału własnego 2,05. Cena akcji po godzinach oznacza przyszły mnożnik zysków na poziomie 9,3.
Kup pierwszą transzę między 152 a 157 USD. Dokup więcej, jeśli cena spadnie do 145–149 USD. Unikaj kupowania powyżej 160 USD.
Kluczowe czynniki to rentowność z najmu, marże zysku na sprzedaży samolotów, jakość kredytowa linii lotniczych oraz czy skup akcji będzie kontynuowany przy cenie poniżej wewnętrznej wyceny modelu.
Waga 18%
Occidental Petroleum
NYSE: OXY
88 / 100
Occidental wygenerował 3,0 mld USD wolnych przepływów gotówkowych z mocnego kwartału ropy oraz zmniejszył zadłużenie o 1,9 mld USD. Produkcja przekroczyła prognozy, a nakłady inwestycyjne zostały obniżone. Choć wycena akcji pozostaje ostrożna, pewność jest ograniczona przez obecne otoczenie cen ropy.
Akcje zamknęły się w środę na 53,81 USD i handlowano nimi po 54,74 USD przed otwarciem. Analitycy utrzymują konsensus Overweight, średni cel cenowy to 65,26 USD, a zakres od 55 do 75 USD, co sugeruje potencjalny wzrost o 19,2%.
Skorygowany zysk na akcję wyniósł 2,40 USD. Przepływy operacyjne bez kapitału obrotowego wyniosły 4,6 mld USD, a wolne przepływy pieniężne przed kapitałem obrotowym osiągnęły 3,0 mld USD. Średnia produkcja wyniosła 1,433 mln baryłek ekwiwalentu ropy dziennie.
Prognoza nakładów inwestycyjnych na 2026 rok została obniżona do 5,5–5,9 mld USD. Produkcja w trzecim kwartale prognozowana jest na 1,40–1,44 mln baryłek ekwiwalentu ropy dziennie. Kwartalna dywidenda pozostaje na poziomie 0,28 USD. Akcje są wyceniane na 9,9-krotność tegorocznego konsensusu zysku.
Początkowa transza przy 53–55,50 USD; rozważ dodanie przy 49,50–51,50 USD; unikaj kupowania powyżej 57 USD
Rozmowa o godz. 19:00 czasu polskiego skupi się na zrealizowanych cenach ropy, poziomach produkcji w Permianie oraz czy zmniejszone nakłady inwestycyjne mogą utrzymać wydobycie i wspierać redukcję zadłużenia.
obecnie na rynku. Konsensus oczekuje niższych zysków w przyszłym roku, jeśli ceny się unormują.
16% udziału
MercadoLibre
NASDAQ: MELI
86 / 100
MercadoLibre odnotowało 50% wzrost przychodów, z solidnymi wynikami zarówno w segmencie handlu, jak i fintech. Jednak marża operacyjna spadła z powodu zwiększonych wydatków na wysyłkę, kredyty i inwestycje produktowe. Spadek kursu przed rynkiem otwiera lepszy punkt wejścia, choć pozycja pozostaje celowo niewielka.
Zamknięto w środę na poziomie 1 922,57 USD; przed rynkiem na 1 835,00 USD. Rating konsensusu to Kupuj, średni cel cenowy to 2 243,59 USD, zakres 1 750–2 800 USD, co implikuje 22,3% potencjał wzrostu.
Przychody wzrosły o 50% do 10,2 mld USD. Zysk na akcję wyniósł 9,19 USD. Zysk netto spadł o 11% do 466 mln USD, natomiast zysk operacyjny spadł o 17% do 683 mln USD. Portfel kredytowy wzrósł o 75% do 16 mld USD.
Wartość brutto sprzedanych towarów wzrosła o 36% po uwzględnieniu zmian kursowych. Wolumen akwizycji wzrósł o 42%, a przychody z reklam o 73%. Akcje były wyceniane na 32,6 razy konsensusowy zysk na akcję FY2027 przed publikacją wyników.
Początkowa transza: 1 790–1 850 USD. Dokupuj przy spadkach między 1 680 a 1 740 USD. Unikaj kupowania powyżej 1 900 USD.
Kluczowe tematy to sektor wysyłek w Brazylii, trendy strat kredytowych, wzrost pożyczek oraz w jakim stopniu wzrost przychodów napędza ekspansję marży operacyjnej.
Straty kredytowe, wahania kursowe i utrzymane inwestycje mogą opóźnić odbudowę marż.
| Ticker | Cena | Prognoza | Fwd P/E | Średni cel | Potencjał wzrostu | Wejście |
|---|---|---|---|---|---|---|
| CACI | 523,80 USD PM | Środek prognozy FY2027 33,41 USD | 15,7× | 644,00 USD | +22,9% | 510–524 USD |
| DIS | 102,30 USD PM | Konsensus FY2026 6,83 USD | 15,0× | 126,93 USD | +24,1% | 99–103 USD |
| AER | 155,97 USD AH | Prognoza 2026 16,80 USD | 9,3× | 179,30 USD | +15,0% | 152–157 USD |
| OXY | 54,74 USD PM | Konsensus FY2026 5,55 USD | 9,9× | 65,26 USD | +19,2% | 53–55,50 USD |
| MELI | 1 835,00 USD PM | Przedsesyjny FY2027 56,32 USD | 32,6× | 2 243,59 USD | +22,3% | 1 790–1 850 USD |
Notowania przed sesją i po zamknięciu służą wyłącznie jako punkty odniesienia i nie gwarantują otwarcia na tym poziomie. Niektóre cele analityków i szacunki zysków zostały ustalone przed najnowszymi raportami i mogą być aktualizowane podczas czwartkowych rewizji. Cele cenowe są estymacjami, a nie gwarantowanymi zwrotami.
24%
22%
20%
18%
16%
Aktualizacje wyników i prognoz
Analiza przepływów pieniężnych i bilansu
Wycena na tle projekcji
Jakość wejścia po ruchu
Krótkoterminowe ryzyko zdarzeń
Używaj zleceń z limitem i buduj każdą pozycję w trzech transzach.
Przeanalizuj CACI po rozmowie o 14:00, następnie oceniaj całą listę po publikacji danych o 14:30. Unikaj zleceń rynkowych przy lukach powyżej 5%. Utrzymuj MercadoLibre poniżej przypisanego udziału do potwierdzenia wsparcia w pierwszej godzinie w wyznaczonym zakresie modelu.
NASDAQ: AXON
POCZEKAJ NA GŁĘBSZY RESET
Przychody wzrosły o 35%, a roczny powtarzalny przychód osiągnął 1,6 miliarda dolarów. Jednak wysoka wycena akcji i niższa marża brutto pozostawiają niewielki margines na błędy.
NASDAQ: WDC
POCZEKAJ NA ODKRYCIE CENY
Zyski odbijają, ale akcje gwałtownie spadły po godzinach po wcześniejszym znacznym wzroście. Poczekaj, aż prognozy i poziomy wsparcia się ustabilizują, zanim rozważysz zakup.
NASDAQ: PODD
TRWA AKTUALIZACJA WYTYCZNYCH
Wzrost kwartalny był solidny, ale zarząd obniżył prognozę, powodując spadek akcji o około 20%. Model wymaga bardziej stabilnego zestawu szacunków.
6.4 / 10
CACI i Occidental pozostają pod pewną presją po swoich wynikach, podczas gdy MercadoLibre odbija po spadku wywołanym marżą. Disney i AerCap pomagają zmniejszyć ogólne ryzyko wyceny portfela, utrzymując poziom ryzyka na umiarkowanie podwyższonym poziomie.
Kontrakty terminowe na Nasdaq pozostają w tyle za Dow, a rentowność 10-letnich obligacji utrzymuje się na poziomie około 4,63%. Piątkowy raport o zatrudnieniu może wpłynąć zarówno na rentowności obligacji, jak i akcje. Wahania cen ropy tworzą dodatkową niepewność dla Occidental. W tym otoczeniu ceny wejścia są ważniejsze niż cele cenowe analityków.